21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者 韓迅 上海報道

淮南礦業(yè)（集團(tuán)）有限責(zé)任公司（下稱淮南礦業(yè)）整體上市“步伐”越走越快。

6月21日晚，淮河能源（600575.SH）發(fā)布“吸收合并淮南礦業(yè)暨關(guān)聯(lián)交易報告書(草案)”稱，公司擬以向淮河能源控股集團(tuán)有限責(zé)任公司（下稱淮河控股）、中國信達(dá)資產(chǎn)管理股份有限公司（下稱中國信達(dá)）、建信金融資產(chǎn)投資有限公司（下稱建信投資）、國華能源投資有限公司（下稱國華投資）、中銀金融資產(chǎn)投資有限公司（下稱中銀資產(chǎn)）、冀凱企業(yè)管理集團(tuán)有限公司（下稱冀凱集團(tuán)）、上海電力（600021.SH）、中電國瑞供應(yīng)鏈管理有限公司（下稱中電國瑞）、淮北礦業(yè)（600985.SH）發(fā)行股份、可轉(zhuǎn)換公司債券及支付現(xiàn)金的方式吸收合并淮南礦業(yè)。

本次交易完成后，上市公司作為存續(xù)公司承繼及承接淮南礦業(yè)的全部資產(chǎn)、負(fù)債、業(yè)務(wù)、人員及其他一切權(quán)利與義務(wù)，淮南礦業(yè)的法人資格將被注銷，淮南礦業(yè)持有的上市公司股份將被注銷，而淮河控股將成為上市公司的直接控股股東，中國信達(dá)將持有上市公司5%以上股份。

這樣就意味著，一旦交易完成，淮南礦業(yè)整體上市就將實(shí)現(xiàn)。

整體上市進(jìn)入“倒計時”

自2020年7月終止重組后，淮南礦業(yè)在2022年春節(jié)后重啟了整體上市計劃，打響了虎年安徽國企改革的“第一槍”。

在業(yè)內(nèi)人士看來，這是《安徽省國企改革三年行動實(shí)施方案（2020-2022年）》重點(diǎn)任務(wù)的落實(shí)推進(jìn)，也是安徽深化國企改革、推動企業(yè)整體上市的一個縮影。

根據(jù)淮河能源的公告顯示，本次交易中標(biāo)的資產(chǎn)作價409.34億元。即以發(fā)行股份方式支付的對價金額為388.59億元，以發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券方式支付的對價金額為15.75億元，以現(xiàn)金方式支付的對價金額為5億元。

按照發(fā)行價格2.60元/股計算，發(fā)行股份數(shù)量為149.46億股。

本次交易后，淮南礦業(yè)持有的全部淮河能源股票將被注銷。以發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券方式支付的對價金額為15.75億元，發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券數(shù)量為1575.3069萬張。初始轉(zhuǎn)股價格為本次交易的股份發(fā)行價格，即2.60元/股。

由于處于重組靜默期，淮河能源與淮南礦業(yè)暫時無法接受21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者的采訪。

“今年5月上旬召開職工代表大會的時候，孔祥喜董事長就強(qiáng)調(diào)了整體上市的重大意義。實(shí)際上淮南礦業(yè)從2016年就已經(jīng)開始啟動整體改制上市的計劃了，2019年引進(jìn)戰(zhàn)略投資者是整體改制上市的一個前奏。”6月22日，一位不愿透露姓名的淮南礦業(yè)人士告訴21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者。

其表示，在職工代表大會上主要討論的是職工代表大會延期換屆、整體上市方案和職工安置方案，“所有在冊職工都按照‘人隨資產(chǎn)走’的原則由上市公司接收，權(quán)利和義務(wù)以后都由上市公司享有和承擔(dān)，我們集團(tuán)職工都要和上市公司重新簽訂合同，工齡、工資、待遇等條件都不變，還是比較令人滿意的。”

21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者了解到，在淮南礦業(yè)該次職工代表大會上，孔祥喜孔重點(diǎn)對淮南礦業(yè)整體改制上市工作進(jìn)展進(jìn)行了總結(jié)回顧，并就推動整體上市目標(biāo)順利實(shí)現(xiàn)作出安排部署。

同時，孔祥喜向職工們強(qiáng)調(diào)，通過上市，可以改善企業(yè)財務(wù)狀況，增強(qiáng)持續(xù)發(fā)展融資能力，拓展發(fā)展途徑和空間，完善現(xiàn)代企業(yè)制度，提高企業(yè)美譽(yù)度和影響力等。“更為重要的是，通過上市可以更有效構(gòu)筑起企業(yè)與職工的命運(yùn)共同體。”

安徽國企改革的“排頭兵”

2020年12月，安徽省委辦公廳、安徽省政府辦公廳印發(fā)了《安徽省國企改革三年行動實(shí)施方案（2020—2022 年）》，明確提出了積極穩(wěn)妥深化混合所有制改革，大力提升混合所有制企業(yè)運(yùn)營治理水平，積極推動國有企業(yè)改制上市，突出抓好改革專項(xiàng)工程。

根據(jù)《2022 年安徽省政府工作報告》，2022年安徽省重點(diǎn)工作包括實(shí)施省屬企業(yè)資產(chǎn)證券化率提高到 50%以上。

在采訪中，21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者了解到，截至2021年底，安徽省國企改革三年行動實(shí)施方案中涉及的129項(xiàng)重點(diǎn)任務(wù)已完成96項(xiàng)，完成率達(dá)到74.4%，提前完成全年改革目標(biāo)任務(wù)。

淮南礦業(yè)作為安徽省國資委下屬國有企業(yè)，混合所有制改革工作并已取得實(shí)質(zhì)進(jìn)展。

公告顯示，淮河能源與淮南礦業(yè)的本次重組是“秉承淮南礦業(yè)混合所有制改革基本原則和總體要求，以提升上市公司綜合競爭力，進(jìn)一步激活體制機(jī)制為目標(biāo)，是對黨中央、國務(wù)院關(guān)于國企改革戰(zhàn)略部署的積極實(shí)踐”。

安徽省國資系統(tǒng)一位人士告訴21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者，淮南礦業(yè)的整體上市成功與否，對安徽其他國企整體上市工作的“排頭兵作用”意義重大，“去年安徽國資委在落實(shí)省政府的重點(diǎn)工作中，有一項(xiàng)就是‘全力推動省屬企業(yè)改制上市’，其中重點(diǎn)就是推進(jìn)淮南礦業(yè)的整體上市。”

他認(rèn)為，本次淮南礦業(yè)與淮河能源的重組是順應(yīng)深化國企改革的政策方向，通過整體上市，進(jìn)一步整合旗下優(yōu)勢資源，提升上市公司盈利能力和企業(yè)價值，“對企業(yè)，對職工、對投資者都是好事情。”

為實(shí)現(xiàn)淮南礦業(yè)煤炭及電力相關(guān)業(yè)務(wù)整體上市，淮南礦業(yè)的戰(zhàn)略投資者們也“紛紛給力”同意換股。

6月21日晚，上海電力發(fā)布公告稱，公司擬同意以持有的淮南礦業(yè)全部股權(quán)換股為上市公司淮河能源的股份。

中國信達(dá)（01359.HK）發(fā)布公告稱，此次吸收合并完成后，中國信達(dá)將持有淮河能源約5.51%的股份權(quán)益(不考慮可轉(zhuǎn)換公司債券及現(xiàn)金選擇權(quán))。“若中國信達(dá)將所持有的全部可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)換為股份(不考慮現(xiàn)金選擇權(quán))，中國信達(dá)將最多持有淮河能源約7.60%的股份權(quán)益。”

6月22日晚，信達(dá)地產(chǎn)（600657.SH）發(fā)布公告稱，2022年6月21日，信達(dá)地產(chǎn)收到第二大股東淮南礦業(yè)的通知，淮河能源擬對淮南礦業(yè)進(jìn)行吸收合并。本次合并后，淮河能源將直接持有信達(dá)地產(chǎn)53104.7261萬股(占公司股份總數(shù)的18.62%)，成為公司第二大股東。