——新疆寶地礦業股份有限公司首次公開發行A股網上投資者交流會精彩回放

　　出席嘉賓

　　新疆寶地礦業股份有限公司黨委書記、董事長 鄒艷平先生

　　新疆寶地礦業股份有限公司總經理 高 偉先生

　　新疆寶地礦業股份有限公司財務總監 王 靈女士

　　新疆寶地礦業股份有限公司董事會秘書 王 略先生

　　申萬宏源證券（000562）承銷保薦有限責任公司副總經理、并購業務負責人 席 睿先生

　　申萬宏源證券承銷保薦有限責任公司新疆投行部副總裁、保薦代表人 羅敬軒先生

　　申萬宏源證券承銷保薦有限責任公司新疆投行部副總裁、保薦代表人 陳國飛先生

　　新疆寶地礦業股份有限公司

　　黨委書記、董事長鄒艷平先生致辭

　　尊敬的各位嘉賓、各位網友：

　　大家好！

　　非常感謝大家參與新疆寶地礦業（601121）股份有限公司首次公開發行股票并在上交所主板上市的網上路演活動。

　　首先，我謹代表寶地礦業董事會及全體員工，向參加本次活動的各位投資者朋友表示熱烈歡迎，向一直以來支持、關心寶地礦業發展的各位領導和各界友人表示衷心感謝！同時，非常感謝上證路演中心和中國證券網為寶地礦業提供這次與投資者進行網上交流溝通的機會。

　　近年來，新疆在推動絲綢之路核心區建設中勇于探索、主動作為，經濟社會和各項事業得到了長足發展，區域內鋼鐵行業發展得到了進一步促進，帶動鐵礦石需求不斷上漲。

　　寶地礦業作為一家以鐵礦石采選和鐵精粉銷售為主的礦業企業，致力于打造國內一流的礦業開發企業，不斷提高公司優質資源儲備，持續加大科技創新投入，已經發展成為新疆鐵礦采選行業有較強影響力的企業，為保障國家資源安全、服務新疆經濟社會發展作出了積極貢獻。

　　公司現擁有的鐵礦資源儲量豐富，并且多個礦山位于新疆區域鐵礦重要成礦帶，保有資源儲量和鐵礦石平均品位均高于全國平均標準，使得公司在鐵礦石采選加工過程中具有更高的經濟價值和更有效的資源利用率。

　　未來，寶地礦業將緊抓時代機遇，以更加昂揚的斗志、更加優秀的管理和更加進步的科技，為實現公司“打造國內一流的礦產開發企業”的企業愿景凝聚智慧、踔厲奮發，創造新業績、譜寫新篇章。

　　今天非常高興能和大家坦誠交流，希望通過本次路演，各位投資者都能充分認識了解寶地礦業，給予寶地礦業更多關注和支持。我們會充分聽取投資者的意見建議，不斷推動公司創新發展。同時，也歡迎大家通過網上路演平臺踴躍提問、積極建言。謝謝大家！

　　申萬宏源證券承銷保薦有限責任公司

　　副總經理、并購業務負責人席睿先生致辭

　　尊敬的各位投資者、各位網友：

　　大家好！

　　作為新疆寶地礦業股份有限公司首次公開發行A股的保薦機構和主承銷商，我們非常高興參加今天的網上交流活動。首先，我謹代表申萬宏源證券承銷保薦有限責任公司，對所有參與寶地礦業網上路演的嘉賓和投資者表示熱烈的歡迎和衷心的感謝！

　　寶地礦業是一家有著優秀管理團隊和完善管理制度的企業。公司的管理團隊憑借多年的從業經歷，能夠深刻了解國內及新疆鐵礦石行業發展趨勢以及公司的具體情況，把握市場機遇，從而制定有效的經營策略，及時并準確地識別和管理風險，為公司發展奠定了良好基礎。自成立以來，寶地礦業始終堅持以保護環境、高效開發礦產資源為己任，不斷擴張經營范圍和提高產品質量，在同行業中具備一定的領先優勢。

　　申萬宏源證券作為保薦機構，非常榮幸能夠有機會向大家推薦寶地礦業這樣具備發展潛力與投資價值的優秀企業。我們相信寶地礦業上市后，能夠更好地發揮企業優勢，給廣大投資者帶來良好收益。在寶地礦業籌備上市的過程中，申萬宏源證券嚴格按照有關法律法規的要求，對寶地礦業進行全面深入的盡職調查，做好本次發行上市及持續督導工作，勤勉盡責履行保薦義務。

　　我們真誠地希望通過本次網上交流，廣大投資者能夠更加深入、客觀地了解寶地礦業，從而更準確地把握寶地礦業的投資價值。希望通過公司和我們的共同努力，讓廣大投資者共同分享寶地礦業的碩果。

　　最后，預祝寶地礦業本次網上路演活動圓滿成功！謝謝大家！

　　新疆寶地礦業股份有限公司

　　董事會秘書王略先生致結束詞

　　尊敬的各位嘉賓、各位網友：

　　大家好！

　　新疆寶地礦業股份有限公司首次公開發行股票并在上交所主板上市網上路演活動已臨近尾聲。寶地礦業發行上市離不開各位投資者朋友的熱情參與和大力支持，更離不開保薦機構、主承銷商申萬宏源證券承銷保薦有限責任公司以及所有中介機構的保駕護航。在此，誠摯感謝各位對寶地礦業的熱心關注和大力支持！

　　今天非常榮幸能夠與各位就寶地礦業的發展歷程、行業概況、經營狀況、募投項目和發展戰略等多方面進行探討和溝通，希望能夠幫助大家更加深入地了解寶地礦業的投資價值。通過剛才的深入交流，我們收集到了許多寶貴的意見和建議，我們將認真研究、充分吸收。未來，寶地礦業將繼續擴張企業規模，提高礦山開采和選礦效率，做好安全生產工作，不斷開拓市場銷售渠道，持續積極探尋新的資源，提升盈利能力，努力建設成為行業內優秀的礦產資源開發企業。同時，寶地礦業將會嚴格執行相關部門的法律法規，按照真實、準確、完整、及時、公平的信息披露原則向公眾披露信息，保護投資者的利益。

　　寶地礦業上市后，將面臨更多投資者和社會公眾的關注與監督，歡迎大家繼續通過電話、信件、電子郵件等各種方式與我們保持密切的溝通和聯系。我們真誠地希望大家在寶地礦業未來前行的道路上，繼續關注、支持我們，你們的鼓勵和支持，是公司持續發展的強勁動力。

　　最后，希望我們攜手并進，共同創造和分享寶地礦業更加美好的未來！謝謝大家！

　　經營篇

　　問：公司的主營業務是什么？

　　鄒艷平：公司所在行業為黑色金屬采選行業，公司從事的主營業務為鐵礦石的開采、選礦加工和鐵精粉銷售，主要產品為鐵精粉。公司的礦產資源主要分布于伊犁、哈密、鄯善等地區，截至2021年末，公司鐵礦石保有儲量為4103.89萬噸，鐵礦石開采規模200萬噸/年。募投項目建成達產后，選礦處理能力將達到306萬噸/年。

　　問：請介紹公司的主要產品。

　　鄒艷平：公司的主要產品為鐵精粉，公司目前擁有松湖鐵礦、寶山鐵礦、察漢烏蘇鐵礦、哈西亞圖鐵多金屬礦4處礦區。其中，松湖鐵礦、寶山鐵礦為正常開采礦區；察漢烏蘇鐵礦、哈西亞圖鐵多金屬礦系公司新獲取礦區，尚處于開采設計階段。此外，公司還擁有松湖選礦廠、寶山選礦廠、連木沁選礦廠、迪坎兒選礦廠、七克臺選礦廠5個選礦廠。報告期內（2019年至2021年及2022年上半年，下同），公司鐵精粉產量分別為74.64萬噸、90.30萬噸、104.70萬噸和48.54萬噸，自產鐵精粉銷售量分別為79.98萬噸、91.83萬噸、88.78萬噸和56.19萬噸。除鐵精粉產銷外，公司還從事少量貿易業務，貿易產品主要包括鐵精粉、石灰石、入爐礦等。公司作為新疆鐵礦采選行業具有較大影響力的企業，鐵精粉產品的銷售市場主要面向大型鋼企。

　　問：公司取得多少專利？

　　高偉：公司及子公司已取得30項實用新型專利，正在申請15項實用新型專利。

　　問：公司的競爭優勢有哪些？

　　高偉：公司的競爭優勢主要包括：1）鐵礦石品位及儲量優勢 ；2）區域位置優勢；3）管理優勢；4）資源儲備優勢。

　　問：請介紹公司的鐵礦石品位及儲量優勢。

　　高偉：2021年，我國鐵礦石資源地質平均品位為34.50%。根據經伊犁州自然資源局審查的《新疆尼勒克縣松湖鐵礦2021年礦山儲量年度報告》，天華礦業松湖鐵礦截至2021年12月31日保有資源儲量為3987.50萬噸，鐵礦石平均品位為44.62%；根據經哈密市自然資源局審查的《新疆伊吾縣寶山鐵礦2021年資源儲量年度報告》，公司下屬伊吾寶山鐵礦截至2021年12月31日保有資源儲量為116.39萬噸，鐵礦石平均品位為46.78%。二者的平均品位均高于國家平均標準，使得公司鐵礦石原礦在選礦過程中的有效利用率更高且具有較高的經濟價值。除上述礦山外，報告期內，公司通過轉讓方式獲得察漢烏蘇鐵礦探礦權并已完成采礦權證辦理、通過股權競拍取得哈西亞圖鐵多金屬礦采礦權以及通過競標方式獲取新疆吐魯番市長泉山磁鐵礦探礦權。未來，在上述儲備礦山完成開采設計并正式投產后，公司鐵礦石儲量和開采量將進一步增加。

　　問：請介紹公司的區域位置優勢。

　　高偉：新疆地處中國西北部，地域遼闊，鐵礦資源主要分布在阿爾泰成礦帶、東西天山成礦帶及西昆侖成礦帶，分布較廣且偏遠，鐵礦石運輸距離長，運輸成本較高。公司擁有并正在運營的寶山鐵礦、松湖鐵礦地處新疆鐵礦資源豐富地區，周邊鋼鐵企業眾多，所生產鐵精粉產品可直接供應至下游鋼企客戶，相對于鐵礦石進口貿易公司的產品具有顯著的運輸成本優勢。

　　問：請介紹公司的管理優勢。

　　高偉：公司系新疆礦業聯合會副會長單位，公司高級管理人員均具有多年的從業經歷，在鐵礦石的采選、銷售等方面積累了豐富的行業經驗。公司的管理團隊深刻了解國內及新疆鐵礦石行業發展趨勢以及公司的具體情況，能夠把握市場機遇，制定有利的經營策略，準確識別并有效管理風險。同時，公司已建立健全了治理結構，制定了一系列行之有效的管理制度。優秀的管理團隊和完善的管理制度為公司發展奠定了基礎。

　　問：請介紹公司的資源儲備優勢。

　　高偉：公司目前已取得采礦權或已取得探礦權的儲備項目中，松湖鐵礦、察漢烏蘇鐵礦所處西天山阿吾拉勒鐵礦礦集區，是國土資源部首批找礦突破戰略行動整裝勘查區之一（國土資源部公告2011年第10號）。該等礦區作為保障國家鐵礦資源安全供應的核心區域，在生產力布局、基礎設施建設、資源配置、重大項目安排及相關產業政策等方面將獲得重點支持和保障。此外，在松湖鐵礦二期項目、察漢烏蘇項目、長泉山項目、哈西亞圖項目陸續建成達產后，鐵礦石原礦開采以及鐵精粉產能將進一步提升。公司產能的提升一方面將對公司業績增長起到推動作用，另一方面亦將提升公司在西北區域鐵礦采選企業中的行業地位和品牌知名度。

　　發展篇

　　問：請介紹公司未來業務的發展計劃。

　　王略：公司未來將繼續以鐵礦石采選為主業，同時擇機進行其他礦產資源的布局和開發。完善公司管理，提高礦山開采和選礦效率，做好安全生產工作，不斷開拓市場銷售渠道。針對擁有的已探明的礦產資源，按照效益優先原則，加快現有礦山建設，同時積極探尋新的資源，努力把公司建設成為行業內優秀的礦產資源開發企業。

　　問：請介紹公司的產能建設計劃。

　　王略：公司計劃利用本次募集資金對松湖鐵礦礦山和選礦廠進行改擴建，項目達產后，松湖鐵礦選礦廠的鐵礦石處理能力將提升至150萬噸/年，年產品位≥63%的鐵精粉約67.81萬噸。根據近年來的找礦線索，公司將加大對新發現礦產的勘查力度，盡快完成詳查和勘探工作，并加快開展察漢烏蘇項目、長泉山項目等儲備項目的采礦權證辦理及礦山及選廠建設工作，計劃在5年內新增鐵精粉產能100萬噸左右。

　　問：請介紹公司的資源儲量提升計劃。

　　王略：公司擁有豐富的鐵礦資源儲量，而且品位高的富鐵礦石儲量所占比例較高。截至2021年末，公司在自然資源部備案的控股子公司采礦權證內保有儲量為4103.89萬噸。2022年4月，公司獲取了新疆和靜縣察漢烏蘇鐵礦項目采礦權，該礦區鐵礦石保有資源儲量為17525.70萬噸；2022年7月，公司獲取了格爾木市哈西亞圖鐵多金屬礦采礦權，該礦區鐵礦石保有資源儲量為3700.40萬噸。公司計劃以自籌資金對現有礦山進行深部及礦區外圍探礦，并將積極通過探礦、收購、兼并等多種方式，在國內外積極擴大資源儲量，為公司的規模擴張和穩定發展提供堅實的資源支撐，進一步夯實公司的盈利支撐和發展基礎。

　　問：請介紹公司的投資與并購計劃。

　　王略：公司將立足現有礦產資源開發，堅持以鐵礦業為主的投資方向，以探礦、并購、獨資、合營等多種形式加大對疆內外礦產資源開發投資力度，實施資源控制戰略，力爭使公司成為新疆最大的礦業集團。

　　問：公司盈利能力的未來趨勢如何？

　　王靈：公司盈利能力的未來趨勢主要有：1）國家對鐵礦的產業規劃為公司發展提供政策支持；2）公司現有寶山鐵礦、松湖鐵礦合計生產規模200萬噸/年，相關礦山開采將為公司提供穩定的盈利能力。此外，2022年上半年公司取得察漢烏蘇采礦權、哈西亞圖C11磁異常鐵多金屬礦采礦權，公司的資源儲備極大提高。隨著未來公司礦山建設完畢投入運營，公司的盈利能力將進一步提升；3）募集資金的使用將進一步加強公司的盈利能力。

　　問：影響公司所屬行業發展的有利因素有哪些？

　　鄒艷平：影響公司所屬行業發展的有利因素主要有：1）國內宏觀經濟整體運行良好；2）產業政策支持。

　　行業篇

　　問：公司所屬行業是哪一類？

　　鄒艷平：根據《上市公司行業分類指引》（2012年修訂），公司所屬行業為“B采礦業”門類中的“B08黑色金屬礦采選業”大類；根據《國民經濟行業分類》（GB/T4754-2017），公司所屬行業為“B采礦業”門類中的“B08黑色金屬礦采選業”大類“B0810鐵礦采選”小類。公司所處行業屬于資源型行業，是我國重要的工業基礎原材料供應行業，鋼鐵企業是本行業產品的主要用戶。

　　問：請介紹全球鐵礦石采掘情況。

　　鄒艷平：根據《Mineral Commodity Summaries 2022》統計，2021年，全球鐵礦石原礦總產量約26.00億噸，其中產量超過1億噸的國家有5個，分別為澳大利亞、巴西、中國、印度和俄羅斯，上述國家鐵礦石原礦產量合計約為19.80億噸，占2021年全球鐵礦石原礦總產量的比例約為76.15%。

　　問：請介紹鐵礦石的國際貿易情況。

　　鄒艷平：世界鐵礦石資源主要集中在澳大利亞、巴西、俄羅斯、烏克蘭、哈薩克斯坦、印度、美國、加拿大等國。從鐵礦石的進口來看，中國是鐵礦石進口最多的國家。中國作為世界上最大的鐵礦石需求國，盡管自有鐵礦儲量較為豐富，但品位較低，貧礦較多。從工業經濟的角度來講，從盛產富鐵礦的澳大利亞、巴西等國進口能帶來更多的效益。2021年，中國進口鐵礦石11.24億噸，占世界總進口量的67.59%。從鐵礦石的出口來看，世界最主要的鐵礦石出口地區集中在大洋洲、美洲，其中大洋洲2021年的出口量占世界總出口量的52.86%，占比超過一半。

　　問：請介紹中國鐵礦石資源的分布情況。

　　鄒艷平：中國是世界上鐵礦石資源總量相對豐富的國家，但可供開發利用的資源短缺。我國的鐵礦石資源總體呈現以下特征：1）鐵礦石資源品位較低，截至2021年底，國產鐵礦石平均品位為34.50%，遠低于巴西、俄羅斯、印度等國家，也低于世界鐵礦石品位平均水平；2）貧礦多，富礦少，貧礦資源儲量占總儲量的80%；3）中小型礦多，大型、特大型礦少；4）礦石類型復雜，難利用的鐵礦多。綜上，我國的鐵礦石資源量雖然豐富，但整體來看，國內鐵礦石質量不高，品質較低，可采儲量較少，且分布極不均勻，主要分布在遼寧、河北、四川、新疆、內蒙古、山東和安徽等地，其他地區分布較少，現有產量和品質均不能滿足國內鋼鐵生產企業的需求，因此我國對于鐵礦石需求仍較為依賴進口。

　　問：公司在行業中的地位如何？

　　高偉：公司業務主要在新疆地區，主要客戶包括新疆八一鋼鐵（600581）股份有限公司、首鋼伊犁鋼鐵有限公司、新疆伊犁鋼鐵有限責任公司、甘肅酒鋼集團宏興鋼鐵股份有限公司等大型鋼鐵企業，目前在新疆地區已具備較強的競爭能力。報告期內，公司鐵礦石原礦開采量分別為80.49萬噸、102.59萬噸、131.10萬噸和86.99萬噸，公司鐵精粉產品產量分別為74.64萬噸、90.30萬噸、104.70萬噸和48.54萬噸，屬于當地生產規模較大的鐵礦石產品供應商。

　　發行篇

　　問：請介紹本次募集資金投資項目與公司現有業務的關系。

　　席睿：本次募集資金投資項目為“新疆天華礦業有限責任公司松湖鐵礦150萬噸/年采選改擴建項目”及補充流動資金，均與公司現有業務和發展戰略緊密相關，是對既有主營業務與產業地位的鞏固，同時也為公司的市場拓展、業務開發奠定基礎。本次募集資金投資項目建成后，將增加松湖鐵礦生產規模至150×104t/a（原生產規模100×104t/a），有效擴大公司產能，有利于提高公司的盈利能力，增強公司的核心競爭力；補充流動資金項目將降低公司資產負債率，緩解公司短期資金壓力，保障公司日常生產經營平穩運行。